八仙辞了都城，一路南下，行至一片水乡泽国。此地本应是稻浪翻滚、鱼肥虾美的鱼米之乡，可如今，洪水如猛兽般肆虐，所到之处，屋舍倾颓，百姓流离失所，哭声遍野。
吕洞宾伫立岸边，望着那滔滔洪水，眉头紧锁，忧心忡忡地叹道：“这洪水汹涌奔腾，来势极为蹊跷，定非天灾，恐是妖邪暗中作祟。”铁拐李闻言，轻点水面，手中拐杖泛起幽光，他沉吟良久，道：“此象表明，必是有妖邪蓄意为之。”
韩湘子当即横笛于唇，吹奏出悠扬的笛音。那笛音婉转，似能穿透灵魂，受灾百姓们原本恐慌不安的情绪，渐渐得以安抚。何仙姑亦未闲着，她轻挥手中莲花，点点甘露飘落，受伤百姓的伤痛在那甘露的润泽下，缓缓减轻、愈合。
钟离权抬首，凝望天空，若有所思道：“治水之要，在于先寻洪水之源。”言罢，张果老骑着毛驴，与蓝采和沿着河岸缓缓前行，目光如炬，仔细探寻着线索。
曹国舅则闭目凝神，运起玉板的法力，感知着水下的一举一动。一番探查之后，众人发现，竟是一只水蛟在水底兴风作浪。那水蛟野心勃勃，妄图借洪水之力淹没人间，开辟属于自己的领地。
八仙相视一眼，皆从彼此眼中看到坚定决心，决意合力制服此妖。吕洞宾率先而动，手持宝剑，身姿矫健地跃入水中，刹那间，水花飞溅。水蛟察觉有人来袭，嘶吼着扭动身躯，与吕洞宾展开了一场惊心动魄的激烈搏斗。铁拐李在岸边不敢怠慢，口中念念有词，施展法术，一道光芒自拐杖顶端射出，没入水中，为吕洞宾加持力量，助他在水中行动更为敏捷，出招更具威力。
韩湘子吹奏长笛不停，笛音袅袅，竟化作一道道闪烁着神秘光芒的符咒，环绕在水蛟四周，限制着它的行动。何仙姑看准时机，抛出手中莲花，莲花悬空而立，瞬间绽放出万道光芒，那光芒如利剑般，直直照亮了水下的黑暗，使水蛟的一举一动皆无所遁形。