随着政策、技术红利的持续释放，消费电子市场需求正在持续复苏。中国信通院、全球市场调研机构Omdia等发布的多项数据显示，消费电子产业链景气度不断回升，行业前景看好。
“政策实+技术新”双轮驱动，消费电子行业迎来估值重塑
在“两新”政策的刺激下，消费电子行业受到了市场的广泛关注。以DeepSeek为代表的大模型推动生成式AI在手机、PC、人形机器人等端侧设备加速落地，叠加手机硬件创新与升级，消费电子行业有望迎来估值重塑。AI终端落地进程提速将进一步释放上下游企业市场机遇，特别是在智能终端加快升级的背景下，这一趋势将更加明显。
此外，产业跨界融合趋势也日益明显。汽车与消费电子的结合将催生出更多新型产品形态，为行业带来新的增长点。看好AI推动消费电子“换机”及相关终端硬件发展，这一趋势将为行业带来新的发展机遇。
机构资金青睐低估值消费电子股，业绩复苏明显
从业绩层面来看，消费电子行业的复苏趋势已经显现。以披露2024年年报（含快报、业绩预告上限）的消费电子概念股中业绩翻倍（含扭亏）的公司有52家。其中长盈精密、双象股份业绩预增最高超8倍，显示出行业强劲的增长动力。
与此同时，机构资金也对低估值消费电子股表现出了浓厚的兴趣。本月以来，16只个股获得机构资金净买入超亿元，其中中兴通讯更是获得了高达367.89亿元的净买入。中兴通讯作为国内领先的通信信息方案解决商，积极拓展手机和算力业务，有望受益于AI高速发展的趋势，给予“买入”投资评级。
综上所述，消费电子行业正迎来一场前所未有的变革。在“政策实+技术新”的双轮驱动下，行业有望迎来估值重塑。同时，智能创新的不断涌现也将为行业带来新的增长点。对于投资者而言，抓住这一轮变革带来的机遇或许正是赢得未来的关键所在。